Lumentum LITE는 데이터 센터 아키텍처의 두 가지 중요한 변화, 즉 광 회로 스위치(OCS)와 코패키지드 광학(CPO)에 발맞춰 나아가고 있습니다. AI 워크로드가 네트워크 요구 사항을 재편함에 따라 이 두 기술은 모두 주목받고 있습니다. 하이퍼스케일 데이터 센터가 빠르게 확장됨에 따라 구리 기반 인터커넥트는 대역폭 효율성과 전력 소비 측면에서 한계에 도달하고 있으며, 차세대 AI 클러스터에 맞춰 확장 가능한 광 아키텍처로의 전환이 가속화되고 있습니다. LITE는 이 두 플랫폼 모두에서 선제적으로 자리매김함으로써 이러한 변화에서 상당한 점유율을 확보할 수 있는 유리한 위치에 있습니다.
이러한 변화의 규모는 근본적인 시장 기회에 반영되어 있습니다. Mordor Intelligence에 따르면, OCS가 핵심 애플리케이션인 전 세계 광 스위치 시장은 2026년 80억 6천만 달러 규모이며, 하이퍼스케일 데이터 센터 확장에 힘입어 2031년까지 연평균 9.54%의 성장률로 127억 1천만 달러에 이를 것으로 예상됩니다. CPO 시장은 더욱 빠르게 성장하고 있으며, Precedence Research는 2025년 9,500만 달러에서 2034년 10억 달러 이상으로 성장하여 연평균 30.66%의 성장률을 보일 것으로 추정합니다. LITE는 시장 노출을 넘어 여러 하이퍼스케일러에서 두 부문 모두에 걸쳐 적극적인 설계 적용 포지션을 확보하고 있습니다.
Lumentum의 실행력은 이러한 수요를 반영합니다. OCS 수주 잔고는 여러 하이퍼스케일러 고객사의 지원에 힘입어 4억 달러를 넘어섰으며, 첫 1,000만 달러 OCS 분기 매출을 예정보다 3개월 앞당겨 달성한 것은 성장세가 당초 로드맵보다 빠르게 진행되고 있음을 시사합니다. CPO에서 2027년까지 연장된 확정 구매 계약은 고객 참여가 평가 단계를 훨씬 넘어섰음을 시사합니다.
이러한 수요 환경은 성장으로 이어지고 있습니다. 루멘텀(Lumentum)은 회계 2분기 매출이 전년 동기 대비 65.5% 증가한 6억 6,550만 달러를 기록했다고 발표했습니다. Zacks 컨센서스 추정치에 따르면 LITE의 2026 회계연도 매출은 29억 1천만 달러로, 전년 동기 대비 76.99% 성장을 의미합니다. OCS와 CPO 모두 아직 초기 단계에 있지만, 이러한 기술들이 반영하는 전반적인 수요는 LITE에 점점 더 유리하게 작용할 것으로 보입니다.
https://finance.yahoo.com/markets/stocks/articles/lumentums-ocs-cpo-strength-reflects-150100204.html
Lumentum's OCS & CPO Strength Reflects Broader Demand: What's Ahead?
LITE's push into OCS and CPO positions it to ride booming AI-driven optical demand as hyperscale data centers accelerate the shift from copper.
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